AMS OSRAM Thread (Kauft dlg AMS?)

glaube nicht, dass im Airpod viel von AMS steckt (wenn überhaupt irgendwas).
Der von P. Enis aus dem Nachbarforum hatte ja immer geträumt, dass der Noise-canceler im airpod pro von AMS sei …. isser aber nicht, sondern von Cirrus Logic ..
Die dürfte es heute jedoch hart treffen vermutlich …  

und Varta natürlich  

Ich dachte, AMS liefert den Proximity Sensor für die Airpods, damit das iPhone weiß, ob die schlüpfrigen Sch...chen gerade ins Ohr gesteckt wurden :-)  

yo, wenn überhaupt, dann ein paar cent content… mal ein paar Milliönchen..
Tim Cook wollte wahrscheinlich nicht, dass einer sagt: „ohne uns gäbe es das Airpod nicht“

Portokasse ;-)  

wasn mit IIVI?

das sieht auch nach fiesester wachstumsstory aus.  

COMET hat ein KGV von 34 im Jahr 2023, Jenoptik 16, Inficon 23, keiner dieser Werte ist ein reiner Halbleiterwert. AMS hat ein KGV von 6 (ohne Kürzung durch Apple), nehmen wir 30% Gewinn weg, dann wäre es ein KGV von 9, also immer noch sehr unterbewertet. Wer sich stark auf die Schulden konzentriert, der soll AMS doch mit dem Leiterplattenhersteller ATS vergleichen, der hat ein höheres KGV und höhere Schulden und baut dazu noch seine Schulden weiter aus.  

übrigens ... leider.
Texas Instruments hat Zahlen hingelegt und für den Ausblick auf Q2 sehr enttäuscht ( knapp minus 5% Kurs). Der Chipengpass zeigt sich auch bei den Halbleiter-Herstellern. TI hat einen relativ großen Automotiv-Anteil. Man darf folglich möglicherweise auch nicht extrem viel vom Osram-Teil für Q2 erwarten. Schidde  

soll ja Unternehmern geben, die sich frühzeitig bevorratet haben und dadurch wenig vom allgemeinen Chipmangel betroffen sind...  

Hammer die Apple-Zahlen ! Wie man auf solch hohem Niveau noch solche Steigerungen hinbekommt, unfassbar.
Hauptsächlich Iphone, Mac und Ipad-Zuwachs !
Müsste eigentlich gut für das reine AMS-Segment Q1 sein (noch liefert man ja).
Ausblick aufs nächste Quartal gibts es wohl im anschließenden Conference-call  

Qualcomm ebenfalls saustarkes Q1 und Q2 passabel.

Müsste folglich auch ein sehr gutes AMS Q1 geben, welches hoffentlich viel zu pessimistisch angesetzt war.  

praktisch eine Verdoppelung der Iphone und Ipad-Umsätze, obwohl keine signifikanten Preiserhöhungen durchgeführt werden. AMS hatte ja nur 5 % mehr Umsatz zu 2020 prognostiziert !
Was werden wir jetzt bei den AMS Zahlen sehen ?
Sollte bei einem Apple-Anteil von 40 % mindestens eine Steigerung von 30- 40 % gegenüber der Prognose stattfinden (?)
Was, wenn nicht ?
Dann hat man schon beim Iphone12 dual sourcing, oder einen signifikanten Preisverlust, oder der Apple-Anteil ist deutlich geringer, oder Huawei tut mächtig weh, oder es wurde sehr viel in Q4/2020 produziert ( (dafür war das AMS Q4 aber nicht gut genug) …
Ganz klar wird es deshalb zwar für alle nicht sein, aber für mich persönlich schon.
Oder @dlg, wie siehst Du das ? Jetzt müsste doch etwas Klarheit reinkommen, oder ?  

Jack, in der Tat sind die Zahlen von Apple unglaublich...aber sie vergrößern auch das „Mysterium“ um AMS.

Erste, einfachste und beste Erklärung: AMS war einfach super-konservativ in seiner Guidance und wird Anfang Mai auch ein fantastisches Ergebnis über der gegebenen Guidance abliefern. Aber: das hatten wir für die 4Q Ergebnisse auch schon erwartet (nachdem viele andere die Guidance übertroffen haben wie zB Dialog) und es ist nicht eingetroffen. Außerdem hat AMS die letzten 10-12 Quartale immer zuverlässig in der Range berichtet. Beides spricht gegen eine Umsatzüberraschung zumal das Quartalsende schon vor einem Monat war.

Ansonsten muss mir mal einer erklären, warum AMS nur eine +4%ige Guidance für 1Q gibt wenn der iPhone Umsatz bei Apple +65% (!) ggü Vorjahr ist. Davon sind ca. 7% auf einen höheren Durchschnittspreis der iPhones zurückzuführen, wir haben die Diskrepanz zwischen iPhone Produktion & Verkäufen und es kann sein, dass ein Großteil der Nachfrage erst nach der Guidance von AMS kam. Aber trotzdem sind diese +4% vs. +65% kaum nachzuvollziehen bzw. vllt erklärt dies Deine Vermutung mit dem dual sourcing bereits jetzt.

Die AMS Aktie wird heute sicherlich positiv reagieren, wobei das eigentlich unlogisch ist - bei einem schlechten Apple Ergebnis wären die +4% Guidance wesentlich besser erklärbar gewesen.  

...zwei Doofe, ein Gedanke - und das auch noch in der selben Minute :-)  

Haben wir nicht bei den letzten QZahlen auch immer auf die positive Gewinnwarnung gewartet? Die ist dann nicht erfolgt und die Ergebnisse waren innerhalb der Range.

Bisher gibt es dazu ja fürs 1Q auch keine Meldung von ams. Müssen wir nicht allein deshalb eher davon ausgehen, dass die Ergebnisse innerhalb der Guidance liegen werden?!  

STM

https://www.reuters.com/article/...irst-quarter-results-idUSL1N2MM0B3  

ja @dlg … 2 Seggel eine Meinung ;-) (auf schwäbisch)

jetzt kommt der jack nochmals mit einer gewagten Prognose.
Wenn ein knapp 70% iger Iphone Mehrumsatz, lassen wir es mal Stückzahlmehrumsatz von 50% sein und selbiges auch für die Ipad Pros gelten sollte

UND AMS gleichzeitig nur 5% Mehrumsatz hat !
Dann hätten wir folgende Fallunterscheidungen:
Nehmen wir mal an, dass der Nicht-Apple-Anteil stagniert wäre von Q1/2020 zu Q1/2021 ( was ja durch die Eliminierung von Huawei durchaus sein kann) UND !!! die Iphone und Ipad Umsätze in Q2 bleiben ähnlich wie in Q1, damit wir diese blöde Verschiebung Verkauf -> Produktion rausbekommen.

dann wären bei einem Apple-Anteil von
1) 60% der AMS Umsatz in Q1 um 30 % gestiegen
2) 50% wäre AMS Umsatz um 25% gestiegen
3) 40% …. AMS + 20%
4) 30% … AMS + 15 %


Ich sags mal so, als Superoptimist: es wäre fast ein Segen, wenn es seither wirklich schon dual-sourcing bei Apple gab, weil dann die Fallhöhe wesentlich geringer wird, als erwartet.
Schlechte Q1,Zahlen bei AMS könnten deshalb ein Segen sein !


Alles natürlich unter dem Vorbehalt einer Milchmädchen über den Daumen gepeilte Rechnung :-)  

is f... up
 

einen Aspekt haben wir bei ams in jedem Fall: den nötigen thrill (Nervenkitzel)...  

gelernt, dass die Investmentthese "vielleicht wirds ja doch nicht so schlimm" keine für mich geeignete ist.

und bevor dlg wieder rum kommt, watt is kein investement  

@ian kurzfristig stimme ich Dir absolut bei.
Das Depot muss ein paar shortterm Highflyer dabei haben, aber langfristig finde ich AMS super interessant.
Eine 6-7 Mrd Euro Umsatzmaschinerie, die sicherlich langfristig auf 8-10 Mrd Euro wachsen wird und von einem rücksichtslosen CEO aufgepeppelt wird.
Der wird gnadenlos  die Ebitmarge auf 20-25 % hochpushen.

Das macht schon auch Spaß hier bei den jetzigen Bewertungen investiert zu sein, finde ich.
Auf einen steten Highflyer kann jeder setzen. Einen Restaurierungsfall darf/ sollte man schon auch im Depotboot haben ;-)
Operativ ist der Everke perfekt, weil man da einfach gnadenlos sein muss  

OSRAM OSRn.DE - München: AMS AMS.VI streicht einem Bericht zufolge Arbeitsplätze in der Osram-Zentrale in München. Insgesamt sollten dort 140 Stellen wegfallen, berichtet das "Handelsblatt" unter Berufung auf Informationen aus Arbeitnehmerkreisen. Weitere Jobs seien in Regensburg betroffen. Osram (F:OSRn) und AMS erklärten, die Maßnahmen beträfen größtenteils Positionen in den Zentralfunktionen beider Unternehmen. AMS hatte Osram im vergangenen Jahr für 4,6 Milliarden Euro übernommen.  

Die volle Aufmerksamkeit gilt dem Ausblick und den iPhone Inhalten von Apple...das sagt der CS-Analyst der AMS abstufte, dann sollten wir warten ob er heute noch etwas rausfindet.  

Das gibt STM zur zweiten Jahreshälfte 2021 an, das sind 5% mehr als 2020 und das bei einem Anteil von Apple von 20%. Also AMS mit 4% zum 1 Quartal 2021, liegt da gar nicht weit weg davon.  

Tief etwas über 31.0, runter von 32.0 jetzt bei 33.44

komischerweise wird das message board von STM überhaupt nicht benutzt?  

is zu seriös