Die neue Solarworld

Naja das Problem bei Solarworld ist halt, dass man mit den 8 Mio. € an EBIT in Q4 kaum auf einen Nettogewinn kommen wird bei einem Zinsaufwand pro Quartal von um die 9,5 Mio. €. Damit dürfte selbst in Q4 ein Verlust raus gekommen sein. Das sollte man bei aller Kurseuphorie nicht ganz vergessen.

Selbst wenn Solarworld in diesem Jahr einen Umsatz von 1 Mrd. € generieren wird was ich nicht glaube, selbst dann würde es verdammt schwer einen Nettogewinn auf Jahressicht ausweisen zu können:

Umsatz: 1 Mrd. €
EBIT: 55 Mio. € (EBIT-Marge: 5,5% - optimistisch)
EBT: 17 Mio. €
Nettogewinn: 12,2 Mio. € (Steuerquote 28%)
Gewinn je Aktie: 0,83 €

Das ist jetzt dann aber schon eine sehr optimistische Schätzung von mir (Best Case), aber ganz unmöglich ist es aber nicht. Die WGZ Bank sieht das etwas anders, denn die gehen für dieses Jahr von einem negativen Gewinn je Aktie von 2,65 € aus, für 2016 soll es noch einen Verlust je Aktie von 0,15  € geben und für 2017 wird dann ein Gewinn je Aktie von 1,06 € erwartet. So ähnlich kann ich mir das auch vorstellen, außer Solarworld steigt nun doch mal in das margenstärkere eigene Projektgeschäft ein.

Hier der Link zu den Einschätzungen von der WGZ Bank:

http://www.4investors.de/php_fe/index.php?sektion=stock&ID=99930

Vom KUV her ist Solarworld mit um die 0,2 sicher mal spottbillig ohne Frage, aber um auf ein KUV von 0,4 zu kommen müssen dann schon ordentliche EBIT-Margen her die dann dazu führen, dass letztendlich ein Nettogewinn hinten rausschaut. Eine Fantasie ist in der Aktie drin und das ist eigentlich immer was gutes.

Jetzt heißt es aber erstmal über den 12,50 € Widerstand rüber zu kommen und dann folgt ja gleich die 200-Tageslinie, die 12,92 € steht.

Ich könnte mir vorstellen, dass die Aktie in der Tat wieder dort hin läuft wo sie vor der Hemlock-News vor 3 Monaten auch war und das wären dann kurse zwischen 14 bis 16 €. Danach dürften dann die kommenden News ausschlaggebend sein wie  es mit der Aktie weitergehen wird. So sieht meine ganz bescheidene Einschätzung aus, aber bei Turn Around-Aktien weiß man das eh nie wie es laufen wird.  

RT: http://www.world-of-stocks.com/rt_data/swv  

dem Asbeck eh nicht und was ist eigentlich mit dem Problem in den USA ???? ist das schon vom Tisch ??
Aber eins ist klar : in einer Woche von € 5,80 auf über Euro 14 ist schon übertrieben  

Die Umsätze der Leistungs-Elektronik Branche zeigen Wachstum des Solarmarktes an und in den USA werden vor einem drohenden harten Öl-Crash schnellstmöglich Megawatt-Solarmarks hochgezogen um der erste profiteur der steigenden Energiepreise zu sein.
Nat. einer übertriebene Energiepreisblase, aber immerhin ... Uran würde damit auch steigen und damit würde auch automatisch das Solarmodul sich am Markt verteuern.

Das ist meine bisherige Deutung des Solarmarktes in den USA, warum es dort noch gut geht.
Und deshalb sehe ich eher weiterhin grün für  2016 ^^

MfG  

EU: dank billigem EZB Geld an die banken fallen die Bauzinsen, aktuell 1,6% bei der Sparkasse salopp in den Düsseldorfer Arkaden beworben - Tendenz fallend.
Ergo mehr Immos = mehr Solar.
Und da Solar 'bankable' ist, werden auch in der EU die Solarprojekt anziehen durch die EZB Geldflut, denn Geld = Schulden.
Je größer die vereinbarten Schulden, je mehr Geld eine Bank bei der EZB drucken lassen/absichern kann, desto niedriger die Zinsen, weil die Opportunitätskosten sinken - die Banken zocken halt damit an den Börsen mit hoher Rendite ...
Und diese Rendite ohne Zinsen ist nur möglich, weil die EZB Geldschwämme für mehr Volatilität im Markt sorgt.
Damit möchte die EZB auch eine 'Japanisierung' der Börse vermeiden, indem best. Assets trotz Deflation auf Sicht mehrerer Jahre nicht im Wert nachgeben.
Bleibt zu hoffen dass es ernst gemeint ist und keine Abzocke mit Firesale der Banken zum Schluss - deshalb ist bisher Solarworld meine einzige deutsche Aktie, vor allem nach dem 150:1 split ^^
Jetzt heißt es in die richtigen Assets investieren - oder Totalverlust. Vor allem Unternehmen mit hohen Bankschulden sind der Willkür von Rating-Agenturen und Bank-Zockern ausgesetzt...

MfG
 

geht runter _ Luft raus . DAX auf Tagestief , weil an den US Futures gedreht wird .  

wir könnten heute noch die 100 Tage Linie testen , denn gerade wird geshortet  

Normalbereich jetzt die Aktie. Bis zu unserem durchschnittlichen Einkauf von 14,80 fehlt noch viel.  

warte auf die unter 9 Euro Kurse....nickt vergessen SW macht immer noch Verlust...


grüße an alle  

zur 100 Tage Linie bei 10,92  

Bin hier auch raus. Sowohl mit Wiki als auch Real.

Lief leider nur zwei Tage gut. Würde jetzt von seitwärts und leicht fallenden Kursen ausgehen, mit deutlich weniger Volumen als die letzten drei Tage.

Man sieht auch schon im Tradegate, dass SW deutlich weniger gehandelt wird. Da muss man nicht dabei sein.  

sehr klug gemacht! kurse unter 10€ ist eine frage der zeit, und die werden bald kommen, meiner Meinung nach

alles war nur eine schnelle abzocke, typisch sw...  

200-tagelinie nur kurz und noch nicht nachhaltig überschritten wurde
pendelt der kurs halt nun ein wenig zwischen der 100 tagelinie und der 200 tagelinie hin und her. also im Bereich grob zwischen 11 und 13.
wann der nächste ernsthafte test der 200tagelinie kommt werden wir sehen
allzu lange werden wir aber m.e. nicht warten müssen.

 

"alles war nur eine schnelle abzocke, typisch sw...  "

Inwiefern ist ein Kursgewinn von ca. 100% in weniger als 1 Woche eine Abzocke???  

genau das habe ich gemeint! schnell rein, und schnell raus... also super-short, ist wie man mit sw geld machen kann
von einer nachhaltigkeit bei sw kann man doch nicht die rede sein! deswegen finde ich super, wie der wolf gehandelt hat  

ist die swII  nach wie vor extrem unterbewertet.
ich habe keinerlei zweifel mehr daran das der Umsatz in 2016 über eine Milliarde € steigen wird. (meine schätzung liegt bei 1,1 mrd €)
dies unterstellt bei aktuell 11,50 € ergibt sich  ein kuv von ca 0,16 !!!!
das ebit hat sich im q4 um 14 mio € im vergleich zum q3 verbessert.
die geschäftsaussichten für 2016 sind für die swII so gut wie nie.
unterstellt man das sich das ebit nur um die hälfte dessen (Differenz q3 q4) was wir gesehen haben weiterhin steigern lässt (also 7 mio je Quartal) im laufe des Jahres  so sehen wir  fürs gesamtjahr ein ebit von 100 mio €....
sma hatte z.b. vor einem jahr auch nur ein kuv von 0,1x und heute nach nachhaltig geglücktem turnaround aktuell ein kuv von 0,66
die swII ist noch nicht so weit wie die sma und natürlich ist die entwicklung auch wenn es gewisse parallelen gibt nur eingeschränkt vergleichbar.
dennoch bin ich der meinung das bei allen unwägbarkeiten wir bei der swII bis Jahresende  ein kuv von 0,3 bis 0,45 sehen werden.
dieses entspricht dann einem kurs von 22 - 33 euro....
   
       
 

unsere Schuld, SW bedient nur Kurzfristanleger bzw. nur Zocker, Langfristige Anleger schauen in die Röhre, so ist es nun mal, bei anderen Werten hätten wir mit unserem Geld schon mehr Profit machen können..........  

optimismus bzgl. der swII abgeben der nicht nur auf der positiven geschäftsentwicklung beruht....

 

der gute herr asbeck in bezug auf centrotherm.....

"Zudem werde ein Teil der Produktion für die Herstellung von Hochleistungsmodulen (PERC) umgebaut, die sich nach Angaben von Asbeck auch in Asien zunehmender Nachfrage erfreuen. Diese wandeln das Sonnenlicht auf der Vorder- und Rückseite in Strom um und sind damit deutlich effizienter. Hersteller solcher Anlagen ist Centrotherm, bei denen Solarworld und sein Großaktionär Qatar Solar Technologies (QSTec) zuletzt eingestiegen sind. "Die Beteiligung macht daher Sinn", sagte Asbeck."
http://www.boerse-online.de/nachrichten/aktien/...s-Visier-1001023479

ist das wirklich alles sprich der einzige grund der hinter der beteiligung steckt?
mal ganz ehrlich das würde zu asbeck m.e. nicht wirklich passen ....
zeit das der maulkorbzwang endlich beendet wird...
 

letzter zeit gesehen haben lediglich die ouvertüre war und schon sehr gespannt wann wir den nächsten akt sehen werden.....
aber das ist natürlich nur meine ganz persönliche meinung und reine spekulation
 

Was heißt Maulkorb ? Was erwartest Du was soll er sagen ?  

wider bis die 11 fällt , aber jetzt decke ich meinen Short ein . Will zur 100 Tage Linie , wie ich heute morgen sagte. Die Maschinchen , einfach wunderbar zu traden  

endlich  

Maschinchen am Werk.  

Montag bestimmt auf Euro 9,8