Brain Force mit Gewinn

Wer die Banken anweist immer durch Verkäufe den Kurs unter 2 Euro zu halten ist auch bereit irgendwann 2,5 Euro zu zahlen. Wer außer Banken kauft 23 oder 37 Aktien -da sind ja die Transaktionskosten fast teurer für den Endkunden.  

Die Quartalszahlen waren ordentlich, mit guten Aussichten. Management buy out ist Quatsch. Ich glaube nicht,dass einer vom Management Teile der Firma aufkauft. Vielmehr bleibe ich bei meiner These, dass ein Dritter dort tätig wird und erkannt hat, wie günstig Brain Force noch an der Börse bewertet ist. Man denke nur daran was Cisco für die Solvedirect hingelegt hat. Brain Force hat für ein 50%-Anteil ca. 8,5 Mil.EUR bekommen. Ich sage euch die Großaktionäre wollen Kasse machen. Mein Kursziel bei diesem Szenario: 4,00 EUR  

Pierer und Gefolgleute haben doch schon über 75% der brainforce Aktien. Wer soll hier noch kaufen wollen außer Pierer und Gefolgsleute um die 90% zu erreichen, welche in Österreich ausreichen für einen Sqeeze-out?  

Noch jemand drin in Braini nach +160% Gewinn?  

Bin noch bzw. wieder an Bord.

Werde versuchen an der HV teilzunehmen.  

... wesentlicher Geschäftaktivitäten auf der HV-Agenda.
Wurde wieder zurück genommen.

Insofern wird die HV bestimmt spannend.  

denke ich auch. Bin aber überlegen aufzustocken - sieht alles nach Spielerei aus um einen Squeeze out einzuleiten irgendwannd. Brain ist vom Börsenwert her bei 1,60 EURO ein Witz gesehen an Umsatz und Gewinn der Aktie. Gefahr ist das ausbluten von Brain durch Beraterverträge zu anderen Piererfirmen könnten die Herren die Gewinne umleiten.  

Auf der Homepage von Brain Force findet sich unter IR-Aktie eine Warburg Research per 12.12.2013 in welcher ein Kursziel von Euro 2,20 gesehen wird.
Bei aktuell ca. 1,60 liegt das Kursziel ca. 37 Prozent höher.

Nun kann man über die tatsächliche Ausagekraft solcher Studien geteilter Meinung sein. Aber die darin aufgeführten Punkte scheinen weitestgehend zu stimmen. Das Q4/2013 lief sehr gut und auch das Q1 des lfd. Geschäftsjahres sieht sehr ordentlich aus.

Unter "normalen" Gesichtspunkten ist der Wert sicher zu billig, aber was ist schon normal, noch dazu bei diesem Wert.

Ich sehe riesiges Potential. Die Frage ist jedoch kann/darf BF das heben?

Werde nach der HV und deren Beschlüssen entscheiden evtl. weiter aufzustocken....  

passt. Wenn Brain 10% eigene zurückkauft hat Pierer über 90% für einen Squeeze out.
Passt auch, das die letzten Tage der Kurs - wie es aussieht - manipulativ von 1,90 auf 1,60 gedrückt wurde.
Mein Tip: Es kommt ein Kaufangebot an die Aktionäre für 1,80-2,10 die nächsten Wochen.
Aber unter 2,50 werde ich nciht verkaufen -definitiv nicht bei den Umsatz und Gewinnkennzahlen  

Heute nette HV in Wien.
Bereits genehmigtes ARP soll nun zügig starten (bis max. 10 % der Aktien).

Laut AR-Chef Pierer "hofft auch er" auch im nächsten Jahr auf eine erste Dividende. Sofern die Zahlen in den nächsten drei Quartalen nicht völlig aus der Reihe tanzen, sollte somit in 2015 für 2014 etwas DIV gezahlt werden.

Der Sitz der AG wird von Wien nach Vöcklabruck verlagert. Angeblich sei man dann näher bei den Hauptkunden.

Außerdem gibt bzw. gab es schon eine Organisationsänderung. Das Deutschlandgeschäft steht zukünftig im Zentrum (angeblich ca. 50 % der Umsätze und ca. 60 % der Erträge).

Angeblich arbeiten aktuell alle Vertriebsbereiche operativ im grünen Bereich.


 

Das aktuelle GJ ist sehr gut angelaufen und der Ausblick war insgesamt ebenfalls positiv.

Daher dürften die Umsatzerwartung (92,8 Mio. Euro) in der Warburg-Studie von 12/2013 für das GJ 2013/2014 aus meiner Sicht deutlich zu konservativ sein; insbesondere nach dem sehr guten Q1 mit 25 Mio. Umsatz (+16 % vs. Vorjahr).

Basierend auf den Daten des Vorjahres und den positiven Aussagen der GL für 2014 gehe ich eher von einem Umsatz im Bereich 95-101 Mio. Euro aus, mit einem EBIT 3,6-3,9 Mio. Euro nach 2,87 Mio. im Vorjahr.

Da der Wert angeblich schuldenfrei ist, sollte m.E. eine höhere Bewertung drin sein.

Leider haben die Aktie jedoch wenige Anleger auf dem Radar. Dies könnte sich jedoch bald ändern.


 

Ach ja, auf der HV wurde auch nach einem mittelfristigem Ausblick gefragt.
VOR Hofer stellte für das GJ 2015/2016 einen Umsatz von 150-160 Mio in Aussicht.  

einen Teil seine für 0,80 Euro gekauften Aktien jetzt auserbörslich an die AG verkaufen?
Das würde sich doch auch für Ihn lohnen.  

noch jemand an Bord von den Kleinanlegern?
Was passiert danach?  

 

Deine Meinung?
Glaubst Du Pierer und Konsorten versuchen über die 10% die Brain selbst gekauft  an die 90% für einen squeezeout zu bekommen? (müssen ja nur die 10% einziehen, dann hat Pierer mit Freunden die 90%)  

80 Cent gekauften Aktien an Brainforce abzugeben.  

und wo sollen sie das Geld anlegen?
Brain ist mit 1,65 immer noch lächerlich bewertet -momentaner Börsenwert unter 30 Mio. Buchwert ist bei ca. 1,30 per Aktie, aber wir sprechen von einer IT Aktie. So ein KBV findet man nur noch bei einigen Telekom, Goldminen und Stahlaktien.Turnaround wurde die letzten 2 Quartale geschafft. Was, wenn der Gewinn auf 4 Mio oder gar 8 Mio s ansteigt die nächsten Quartale? 8 Mio Gewinn bei 30 Mio Börsenwert passt nicht.
Jetzt schon passen 30 Mio Börsenwert nicht zu 90 Mio Umsatz.

Habe Angst das der erwirtschaftete Gewinn nicht ausgewiesen wird. Möglichkeiten wären,
a) Vertriebskosten steigen(Provisionen an andere Pierer Firmen)
b) höhere Abschreibung, welche auch den Gewinn negativ beeinflussen.

Schau doch einmal CAT Oil an. Frau Brinkmann war auch über die Holding schon dick beteiligt und hatte 2008-9 für 2 Euro 10% der Aktien gekauft und NICHT für 4 verkauft, sondern die letzten Monate für 18 Euro. Cat hat b) die ganzen Jahre gemacht.  

Ist halt nur eine Befürchtung von mir.  

 

Welche Schulden sollen mit einem Aktienrückkaufprogramm bezahlt werden?!?!?
oder was meintest Du?  

Wird auch langsam Zeit, dass der Kurs sich stabilisiert.

Am 17.04. ist der Kurs auf der GD 100 nach oben abgeprallt und hat die GD38 bei 1,70 gleich mitgenommen. Das ist charttechnisch doch sehr erfreulich.
Insgesamt überwiegen somit aktuell wieder die long-Signale (ebenfalls: MACD, 4-Wochen hoch).

Ich glaube weiter an den Wert und werde die kommende Woche zu Käufen nutzen.  

würde mich nicht wundern, wenn die nächsten Zahlen oberflächlich schlechter ausfallen....das ein paar nervöse Hände verkaufen............  

veröffentlicht werden?!