Milliarden-Gold-Unternehmen mit High Grades!

Brandneue Bergbaunachrichten auf deutsch mit Sibanye: https://www.rohstoff-tv.com/play/...skeena-resources-und-ximen-mining  

https://www.marketwatch.com/story/...get-at-deutsche-bank-01634037819  

Sehr gut und ausführlich. Wird sind zur Peer Group immer noch unterbewertet.
Was mich wundert ist folgendes. Warum steigt Palladium so stark an obwohl gleichzeitig die Autohersteller weltweit die Produktion stilllegen bzw.deutlich kürzen.
So gesehen müsste es eigentlich ein Angebotsüberhang wegen fehlender Nachfrage geben. Dadurch das Palladium steigt gibt es nur 2 Möglichkeiten meiner Meinung nach.
Jemand schlägt massiv zu bei den vergünstigten Preise und deckt sich für später ein oder die Produzenten Drosseln mehr oder weniger heimlich die Produktion bzw. produzieren auf Halde.
Was ist den eure Meinung dazu?

Sibanye Stillwater: Strong Upside Regardless Of Metal Prices https://seekingalpha.com/article/...al-prices?source=copyToPasteboard  

Ich bin mir sicher die Produzenten von Katalysatoren decken sich jetzt günstig ein aufgrund von Vor-Orders der Automobilindustrie. Es ist ein antizyklisches Verhalten. Aktuell ist der absolute Tiefpunkt der Halbleiterkrise, in 6-9 Monaten sieht es schon ganz anders aus und die Werke werden mit Sonderschichten auf vollen Touren laufen. Dafür werden jetzt die Vorprodukte bestellt
Sobald die Automobilindustrie wieder glänzende Geschäfte kommuniziert kann man vermutlich dann wieder an erste Gewinnmitnahmen bei Sibanye denken. Bei deutlichst höherem Kurs natürlich
Gilt vermutlich auch für Halbleiter-Produzenten  

Laut CoT-Report sind die Commercials beim Palladium erstmals überhaupt netto long, währen die Spekulanten (Large Specs) zum allerersten mal netto short sind. Zudem stellen die Produzenten nur 13% aller shorts (normal zwischen 40 und 60%).
Die Insider verkaufen also so wenig wie noch nie aus zwei möglichen Gründen: entweder sie wissen aufgrund der fundamentalen Lage, dass sie bald deutlich höhere MArgen erzielen können und deshalb jetzt nicht bereit zum Verkauf nennenswerter Tranchen sind
Oder sie produzieren weniger.
Beides Macht den Markt stark anfällig für einen kräftigen Preisschock richtung Norden.
Laut experten bis 300 dollar möglich  

 

obwohl überall Inflationsraten nach oben gehen, wird der Goldkurs 1,6% nach unten manipuliert!
Werde wohl mal wieder bei Siba einen Einstieg in Betracht ziehen. Das letzte Mal hat mir 140% gebracht!
 

Hätte nie gedacht, dass man Sibanye wieder für unter 4€ bekommt. Kaufe seit 2,52€ fleißig nach. Heute wieder bei 3,03€ zugeschlagen. Die Ausschläge bei den Rohstoffpreisen mit 5% rauf und 5% runter ist nicht normal. Da wird gedrückt, was das Zeug hält. Es ist nur eine Frage der Zeit, bis das Spiel ein Ende hat.  

Precious metals miner Sibanye-Stillwater is in talks to buy nickel and copper assets in Brazil, as it looks to step up supplies of raw materials that are key to the transition to low-carbon energy sources.

The South Africa-based miner on Monday confirmed that it was in negotiations with affiliates of funds advised by London-based private equity fund Appian Capital Advisory, regarding the acquisition of the producing Santa Rita nickel/copper/cobalt mine and Serrote copper/gold project, in Brazil.

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Sibanye-Stillwater did not disclose the valuation under discussion, but The Wall Street Journal, which first reported the story earlier on Monday, said that the transactions could be valued at about $1-billion, including debt.

Sibanye-Stillwater has been stepping up its presence in the battery materials supply chain in recent months. The miner has invested $490-million in a lithium/boron mining project in Nevada, US. It has also previously struck deals to acquire a stake in the owner of a lithium project, in Finland, and to buy a nickel hydrometallurgical processing facility, in France.

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Globally, mining majors are racing to increase their exposure to metals key to a low-carbon future. BHP Billiton and Australian billionaire Andrew Forrest are both trying to secure an undeveloped nickel, copper and chrome asset in northern Ontario, Canada.

Appian took the Santa Rita mine out of bankruptcy and brought it back into production in late 2019. The previous owner, Australia’s Mirabela Nickel, spent about $1-billion on the mine, which has a processing capacity of 6.5-million tons of ore a year. Appian last year delivered a preliminary economic assessment to extend Santa Rita’s life from eight to 34 years.

Serrote, meanwhile, is a greenfield project that was completed in mid-2021 with the first shipment of high-grade copper/gold/silver concentrate scheduled for November. Serrote will produce an average of about 22 000 t/y of copper equivalent over an initial 14-year mine life from a low-strip, openpit mine supplying a 4.1-million-ton-a-year processing plant.  The Serrote project was delivered for about $200-million.

Wenn das durchgeht sind wir dick im Geschäft für Batterimetalke dabei und bauen auch zusätzlich Gold ab. Vielleicht muss man hier umdenken solange das Urangwschäft nicht kommt was ja noch Dauern wird. Sibayne wäre damit echt breit aufgestellt und hätte einen neuen Kontinent dazugenommen.  

A gold mining is the albatross hanging over Neal Froneman’s Sibanye-Stillwater
By David McKay - Oct 22, 2021

Sibanye-Stillwater CEO, Neal Froneman. Pic: Martin Rhodes
SIBANYE-Stillwater concluded an R8bn share repurchase programme earlier this month, but its success belies no small degree of frustration at the gold and platinum group metal (PGM) miner. While a buy-back is a viable form of shareholder return – less shares in issue mean more earnings per share – its evil twin is a recognition that the market isn’t fully valuing the company.

This notion of fair valuation was at the heart of recent comments by Laurent Charbonnier, Sibanye-Stillwater’s chief commercial and development officer. Rarely in the spotlight, Charbonnier raised the question at the firm’s PGM capital markets day on September 23 as to why one Anglo American Platinum (Amplats), the 80%-owned Anglo American company, was worth two Sibanye-Stillwaters?

“Clearly the market is always right and it always knows best,” said Charbonnier. Yet Sibanye-Stillwater is “… in positioning on the cost curve in terms of EBITDA not that different from Amplats,” he said.


Among the assets discounted in Sibanye-Stillwater’s share price is its South African gold and US-based PGM recycling businesses, and its growth strategy which provides geographic and earnings diversity, he argued. For instance, some R10bn has been invested or committed by Sibanye-Stillwater this year alone in strategic joint ventures in the future-facing battery metals market – nickel processing and lithium – in Europe and the US.

As the market “is always right”, Charbonnier thinks it simply hasn’t the correct information on Sibanye-Stillwater’s business trajectory.

“We are now providing significant information to the market to break the neck of previous stereotypes which existed around the group,” he said of the capital markets presentations which had included an earlier focus on the group’s gold assets.

Charbonnier’s comments appear to have fallen on deaf ears, at least for now. Since that presentation, Sibanye-Stillwater has continued to underperform Amplats, gaining 6% compared to an 12% improvement at Amplats. On a 12-month basis shares in Sibanye-Stillwater are 1.6% higher whereas Amplats is 14% higher. Why does the discount on Sibanye-Stillwater shares persist?

Gold losing shine

The clue might be in the gold business. Whilst producing about 800,000 oz and offering leverage to the gold price, Sibanye-Stillwater’s three gold mines – Kloof, Driefontein and Beatrix – contributed only 6% to the R40.5bn in adjusted EBITDA Sibanye-Stillwater reported for the six months ended June.

As ageing, deep underground mines, with about 31,000 employees (5,600 contractors), they are also vulnerable to safety lapses, seismic events, and strikes. Resources are depleting and therefore carry rehabilitation liabilities.

HSBC analyst Leroy Mguni captured the matter at Sibanye-Stillwater’s presentation on gold by asking whether the company would consider selling its gold assets, especially in view of the high safety risks.

“Of course selling is always an option but that is a cop-out,” said Neal Froneman, CEO of Sibanye-Stillwater. “There are 30,000 people who have jobs dependent on us. We won’t put lives ahead of livelihoods, but these are complex situations,” he added.

There are plans to access uranium resources at Sibanye-Stillwater’s Beatrix West mine in the Free State province, which only has about five years of life left, but this – as with the group’s acquisition of battery metals of which there are more to come – is a bet placed on a major improvement in the uranium price.

Mick McMullan, the former president and CEO of Stillwater Mining, the US firm that Sibanye-Stillwater bought for $2.2bn (when it was still called Sibanye Gold) says the company’s strategic acquisitions could stand for a lot as the battery metals market develops. McMullen is betting on it: he recently set down plans to list a $250m SPAC on the New York Stock Exchange aimed at investing in green metal production.

“He [Froneman] was an early mover in getting out of South Africa by buying Stillwater and now we can see he’s an early mover in future facing metals,” said McMullen at the Joburg Indaba conference earlier this month. Whilst these acquisitions don’t measure up for the Stillwater Mining outlay, “… if they pay off they will give his company a differentiation against some of the other traditional South African mining companies,” he said.

Uncertain future

For now, the battery metals investments aren’t generating cash and bring with them uncertainty. For example, a joint venture with an Australian firm ioneer in a lithium mine is being threatened by environmentalist opposition it will destroy a rare buckwheat.

However, concerns that Sibanye-Stillwater will break out a new blockbuster merger and acquisition transaction large enough to imperil the recently reinstated dividend are not considered high.

Charbonnier argues Sibanye-Stillwater has a track record of successful merger and acquisition activity. In the case of the PGM assets it bought, its market timing was spectacular but the assets were all turnaround opportunities at which Froneman is a past master.

There’s more scepticism on greenfields and brownfields development which is perhaps another reason investors are holding off on the premium rating the company craves.  

Die neuen Projekte wenn diese dann endgültig erworben werden. Mal eine Übersicht dazu.

Sibayne die Projekte die übernommen werden sollen

Copper and Goldprojekt
https://www.mining.com/...ao-vale-verde-completes-serrote-mine-build/

Santa Rita Nickelprojekt

https://im-mining.com/2020/09/25/...as-nickel-sulphide-fortunes-rise/

Finnlandprojekt

https://www.keliber.fi/site/assets/files/2590/q3_2021_en.pdf

Ioneer Deal

http://m.miningweekly.com/article.php?a_id=598388&rep_id=3861

Nicht das es wieder zu einem Streik kommt

https://www.miningweekly.com/article/...egotiation-impasse-2021-10-19  

Deal ist durch. Für 1 Milliarde US Dollar in Cash werden beide Minen erworben

https://thevault.exchange/?get_group_doc=245/...-brazil-26oct2021.pdf

https://www.sibanyestillwater.com/news-investors/...nta-rita-serrote/  

Ich hab gestern noch aufgestockt und hab jetzt einen Mischkurs von ca. 2,77 :-). Bin in der Weiterentwicklungsstrategie zufrieden und das Management hat ja bewiesen, dass sie nicht das schlechteste Management ist, besonders nicht bei Integrationen neuer Aktivitäten.

Solider Cash-Flow aus Gold/Platin/Palladium wenn zweitere/drittere auch entsprechend schwanken.

Neue Fantasie in den „Green Metalls“ und besser in neue Minen investieren als das Geld zu „versauern“ zu lassen.

Wie immer keine Handlungsempfehlung und nur meine Meinung :-).

 

Sibayne macht ein Webcast ab 9 Uhr mitteleuropäischer Zeit und hier nochmals alles in Deutsch. Ich finde die 2 Projekte Klasse und es handelt sich um eine der 10 größten Nickelsulfidminen in der Welt. Auch die Gesamtkosten der 2 Projekte sind sehr günstig meiner Meinung nach und beide Projekte werden free Cash wirksam Arbeiten. Ich bin wirklich begeistert.

IRW-News:  Sibanye Stillwater: Sibanye-Stillwater erwirbt die Nickelmine Santa Rita und die Kupfermine Serrote in Brasilien - 26.10.21 - News - ARIVA.DE https://ariva.de/news/...-die-Kupfermine-Serrote-in-Brasilien-9830964  

19,9% Investment bei New Century Resources in Australien. Man hat das Gefühl, dass mit Baustein für Baustein ein Konstrukt für die Zukunft entsteht. Mir ist einfach schleierhaft, wie Aktien dieser Firma so ignoriert werden können. Aber das wird schon.

https://www.miningmx.com/top-story/...46m-new-century-share-purchase/  

Sibaynes Einkaufstour geht weiter. Jetzt beteiligt man sich an einer Zinkmine.
Das heißt man bekommt in Zukunft Erträge aus Kupfer, Nickel, Cobalt, Zink und Lithium.
Dazu die ganze Palette an Edelmetallen wie Gold, Platin, Palladium und Rhodium sowie REE Iridium.
Ich finde das gut. Alle diese Metalle werden in Zukunft bis auf Palladium und Rhodium dringend benötigt.
Wir entwickeln uns immer mehr in Richtung BHP und Rio Tintovwas die Rohstoffe angeht. Damit sichert man such unsere zukünftigen Dividenden ab in dem man sich ganz breit aufstellt.

https://thevault.exchange/?get_group_doc=245/...century-27oct2021.pdf

https://wcsecure.weblink.com.au/pdf/NCZ/02442516.pdf  

Sibayne mit hervorragenden Zahlen zum Septemberquartal im Vergleich zum letzten Jahr.
Trotz hoher Inflation konnten die AISC in Südafrika um 4 Prozent gesenkt werden. Dazu ist das EBITDA nur um 5 Prozent gesunken gegenüber dem 3 Quartal 2020 was einfach Klasse ist da ja die Preise zurückgekommen sind. Das heißt eine Dividende wird es geben und viele Aktien konnten gekauft und eingezogen werden.
Im Endeffekt kommt es jetzt auf die 2 letzten Monate an wie das 4 Quartal laufen wird. Erholen sich die Preise ode nicht. Wir werden es sehen.

https://www.irw-press.at/press_html.aspx?messageID=62299&tr=1  

mal wieder einsteigen, aber weiter sinkende Bidkurse lassen mich erstmal wieder weiter die abwartende Haltung einnehmen!  

keine Zinserhöhungen trotz exorbitant steigender Inflation! Aber wir sollten das nicht aus dem Auge verlieren, und was das auf den Goldkurs Auswirkungen hat!  

Update zu den neuesten Akquisitionen: https://www.rohstoff-tv.com/play/...i-green-metals-produktionsanlagen

Wächst da eine neue BHP heran?  

Hallo Zusammen,

das ich hier Long bin, ist ja kein Geheimnis aber ich möchte nur einwerfen, dass die Vergleiche mit Rio Tinto und BHP m.E. nicht ganz passen. Beide genannten Unternehmen haben im Verhältnis einen extrem hohen Anteil an Eisenerz. Sibanye-Stillwater packt sich aktuell die „grünen“ Metalle ins Portfolio und nicht die „bräuneren“ wie Eisenerz, daher für mich (wenn aktuell überhaupt schon Vergleichbar) eher auf einer Linie mit Anglo American zu sehen und vom Metallmix interessanter als eine Rio oder BHP (Fans der beiden Aktien nicht falsch verstehen, ich bespare auch grad noch einen von diesen ;) bin daher generell nicht abgeneigt aber SST ist für mich mehr „sexy“ grad :-).

Aber ist nur meine bescheidene Meinung und wie immer keine Handlungsempfehlung
Grüße Feedback
 

Ich bin wieder bei euch!
Die Inflation ist schon besorgniserregend, und wird dem Kurs der Edelmetalle Auftrieb geben!
Schaun wir mal!  

Genau wie Oldtimer oder Luxusuhren! Weine und Whiskey? Muss man schon etwas verrückt sein. Was bleibt denn noch?
Ich setze mal wieder auf Sibanye!
Nur meine Meinung!  

Und z.B. Uhren, zeigt doch mehr als deutlich, daß Geld immer weniger wert ist! Die Alternative ist Gold, und wird eine Renesance erleben! Sibanye wird wieder eine anständige Dividende zahlen!  

Sibanye Stillwater: Strong Upside Regardless Of Metal Prices https://seekingalpha.com/article/...al-prices?source=copyToPasteboard